請 AI 幫我看這檔
複製提示詞，整理近期事件、歷史反應與研究摘要。
告訴你的AI：
幫我設定 FinLab，分析 1612 宏泰，請讀：https://finlab.finance/setup?stock=1612
宏泰
體質穩，估值偏便宜，暫無訊號亮起。
宏泰可以買嗎？先看體質與估值定位
-
獲利能力中上。營業利益率位居全市場第 73 百分位。最新一季 ROE 約 3.1%。
-
估值偏便宜。本益比落在全市場第 10 百分位，相對多數個股便宜。以自身歷史看，目前本益比約在第 8 百分位。
-
外資近期偏賣。外資近 20 日買賣超約佔成交量 -31.2%（賣超）。
-
營收衰退。最新月營收年增率約 -11.3%，較去年同月下滑。
籌碼流向
大戶派發、籌碼倒給散戶 — 偏空
窗口 2026-02-28 起 · 股價 -15% · 分點至 2026-07-28· 集保至 2026-07-24
- 最大持有者永豐金證券 自起點累積 1040 張（已賣 0%），仍在加碼
- 主要派發者兆豐證券 峰值囤過 1045 張、已倒 26%，剩 775 張、近期停手
- 集保大戶（絕對持股）千張大戶佔比 -3.13pp、中實戶人數 -1 戶、散戶佔比 +2.66pp，籌碼下沉散戶
- 外資避險型分點淨空淨空 -473 張（依分點身分推估、多為對沖，未必看空——非個案確認）
承接
- 永豐金證券 +1,040
- 華南永昌-古亭 +490
- 元大-草屯 +377
- 元大-潮州 +352
- 統一-新竹 +329
- 元大-南投 +316
派發
- 兆豐證券 剩 775
- 中國信託-嘉義 剩 226
- 港商野村 剩 207
- 國票-和平 剩 157
- 第一金-大稻埕 剩 178
- 致和-崇德 剩 45
交易台
- 美商高盛 -4,963
- 台灣摩根士丹利 -1,795
- 康和-嘉義 -1,738
- 摩根大通 -1,332
方向偏弱：大戶佔比下降，散戶佔比上升。
描述籌碼流向，非投資建議。分點僅揭露量大分點、約 1 日遞延；集保為週頻。庫存為自起點的相對重建，非絕對持股。交易台之避險/隔日沖分類係依分點身分推估，非個案確認；淨空未必代表看空。
歷史證據：接下來通常怎麼走
估值位階與後續報酬
把這檔股票每天的本益比，換算成「截至當天為止的自身歷史百分位」，再看不同估值位階之後 240 個交易日的還原股價報酬。
| 本益比百分位區間 | 樣本日數 | 240 日平均報酬 | 中位數 | 上漲機率 | 平均超額（對大盤） |
|---|---|---|---|---|---|
| 0-20 現在在這裡 | 511 | +22.7% | +20.9% | 59.5% | +11.5% |
| 20-40 | 406 | +28.9% | +19.3% | 86% | -4.2% |
| 40-60 | 603 | +11.9% | +0.2% | 50.2% | -2.2% |
| 60-80 | 784 | +21.6% | +14.6% | 73% | +6.8% |
| 80-100 | 527 | +30.2% | +18.1% | 91.7% | +8.8% |
百分位以當天為止的自身歷史滾動計算（expanding），不含未來資訊；前瞻報酬為還原股價 240 交易日。樣本日重疊，僅供分布參考。
目前本益比約 10.17，落在自身歷史第 8.1 百分位，屬於 0-20 區間。
估值 × 動能的歷史對照
把自身歷史的每一天，依估值位階（本益比自身歷史三分位）與 60 日動能方向分成六格，看各情境之後 120 個交易日的還原股價報酬。
目前處於「便宜（自身歷史前 1/3） × 60 日動能向下」情境，歷史 414 天樣本中，120 日後平均上漲 13.9%、勝率 73.7%，超越大盤 0.5%。
天數：歷史上落在此情境的交易日天數；報酬為還原股價計算，不含交易成本。60 日動能：以此股過去 60 個交易日的股價方向判斷，向上代表近期上漲趨勢，向下代表近期下跌趨勢。
這個訊號在全市場是否站得住腳
「月營收年增率 ≥ 20%」過去 243 個月，每月平均約 404 檔個股符合條件；這些個股之後 60 個交易日的還原股價報酬，等權平均為 6.99%，平均贏過大盤 2.32 個百分點，在 64.2% 的月份中跑贏發行量加權股價報酬指數。
每月對全市場符合訊號的股票取等權平均前瞻 60 日還原報酬，再對月份平均；超額相對發行量加權股價報酬指數
目前未成立的訊號（歷史統計供參）
這些訊號現在沒有發生，列出歷史樣本以供對照
股價創 252 日新高（突破日）
未觸發還原股價首次站上過去 252 個交易日最高；20 日內重複觸發只計一次
歷史 30 次，觸發後 60 日平均 +2.63%，勝率 58.6%，平均贏大盤 -3.28 個百分點。
月營收年增率 ≥ 20%（公告截止日起算）
未觸發單月營收年增率達 20% 以上；事件日為公告截止日後第一個交易日，避免提前用到未公告資訊
歷史 60 次，觸發後 60 日平均 +4.49%，勝率 57.4%，平均贏大盤 +0.36 個百分點。
外資連續買超滿 5 個交易日
未觸發外資（不含自營商）買賣超連續 5 日為正，事件日為第 5 日；20 日內重複觸發只計一次
歷史 57 次，觸發後 60 日平均 +5.99%，勝率 64.3%，平均贏大盤 +2.17 個百分點。
宏泰是做什麼的？公司基本資料
公司簡介
1612 對應證券為宏泰電工，屬台灣證券交易所上市普通股，非 ETF、ETN、權證或特別股。公司成立於 1968/08/08，上市日期為 1993/05/08，統一編號 43125162，總部／公司地址為桃園市觀音區樹林里國建一路 2 號，英文通訊地址揭露為台北市大安區敦化南路二段 65 號 20 樓。公開基本資料顯示實收資本額約新台幣 3,160,800,630 元，普通股發行股數 316,080,063 股，產業類別為電器電纜。公司董事長公開資料有兩種呈現方式：法人董事長為久疆投資股份有限公司，代表人／Yahoo 等資料列示董事長為陳世怡；總經理為黎文斌，發言人為潘少屏。年報揭露員工資料截至 2025/04/30，文字抽取表格斷行不完整，至少可確認有管理／行政人員約 120 人、技術人員約 52 人等分類；完整總員工數需以原 PDF 表格人工核對。主要股東方面，2024 年報前十大股東表可辨識者包括世良澤投資股份有限公司、陳良驊、久疆投資股份有限公司、陳世怡、志泰投資股份有限公司、張龍財、陳澤宇等，表格揭露多名股東間具配偶或一親等／二親等關係；因 PDF 文字抽取造成部分比例斷行，本研究不硬填未能逐項核對的完整持股比例。重要子公司／關係企業包括信福投資股份有限公司、宏弘工程股份有限公司及英屬維京群島 MONEYWIN INTERNATIONAL LIMITED；宏弘工程主要為電纜安裝工程業。
主要業務
宏泰為電線電纜製造商，主業包括各種電線、電纜、裸銅線、裸銅絞線、汽車線、通信電纜、交連 PE 電力電纜、控制電纜、防蟻／防鼠電纜、鋁線電纜、電焊電纜、耐熱／耐燃／低煙無鹵素／無鉛電纜、光纖電纜與太陽能系統用 TUV、UL、EN、IEC 規格電線電纜之製造銷售，並承辦電力、電信工程、通信器材與太陽能系統設計、施工、維護及技術服務。2024 年合併營收為新台幣 65.83904 億元，合併稅後淨利新台幣 7.53 億元，EPS 新台幣 2.38 元；營收結構為電力電纜 54.41370 億元、占 82.65%，裸銅線 1.75437 億元、占 2.66%，通信電纜 638.2 萬元、占 0.10%，其他 9.60715 億元、占 14.59%，銅箔基板與黏合片已停產。主要產品用途包括建築室內與機械配線、高低壓電力傳輸配送、公共建築安全需求配線、消防／警報系統、機械控制回路、裸銅線導體、移動型電氣設備、公共場所環保電線、太陽能發電系統安裝配線、超耐熱鋼心鋁線替換既有架空導線以提高送電容量等。商業模式以專案與經銷並行，銷售以國內為主約占 99%，外銷以亞洲為主；下游涵蓋台電輸配電與發電計畫、火力／水力／風力／太陽能電廠、重電業、公共工程、建築業、網路通信工程、太陽能系統工程、太陽能模組製造、家電、電腦組裝與電子器材。年報揭露市場占有率估計為電力電纜約 10%、通信電纜約 10%、太陽能電纜約 20%。
2025–2028 展望
2025 年公司自述展望包括受美國關稅與貿易政策影響，全球景氣仍具不確定性，但地緣政治衝突若和緩可帶動重建需求，AI 商機由雲端外溢至終端消費品、美中供應鏈分化仍使台灣外需與投資具穩定成長機會。公司電力事業重點在持續參與政府能源轉型、強韌電網計畫，爭取建築業、工業建廠、科技業設廠、民生關鍵工程與綠能發電相關訂單。2025 至 2028 的核心成長動能可歸納為：一、台電輸配電與強韌電網投資、發電機組擴增、火力／水力／風力／太陽能與儲能專案推升高低壓與特高壓電纜需求；二、科技廠、電子廠、鋼鐵、石化與公共交通建設擴建帶動特高壓、耐燃、低煙無毒、防鼠蟻等利基產品；三、都更、社宅、醫療院所、公共工程與綠建築帶動建築線與特殊電纜；四、離岸風電 2026-2035 區塊開發與併網需求，推動 230kV、345kV XLPE 電纜與風力電纜；五、水面型 PV Cable、UL／IEC／EN 太陽能電纜、防鼠蟻太陽能電纜、充電槍電纜與電動車相關線材開發。公司年報列示研發計畫包括 345kV XLPE 電纜、超耐熱鋼心鋁線、水面型 PV Cable、230kV XLPE 電纜，預定量產時間多落在 2025 年 9 月至 12 月，未來成敗取決於設備適用性、製程與驗證、市場需求及產品應用面拓展。主要風險包括銅、鋁、PVC、XLPE 等原物料及匯率波動、國際貿易政策不確定、一般電纜門檻較低導致削價競爭、公共工程與台電／綠能案進度遞延、通信電纜客戶集中於固網業者、太陽能零組件需開發第二料源、碳排與氣候法規成本、極端氣候造成供應鏈中斷或設備受損。2026 年 5 月單月合併營收公告為新台幣 6.61950 億元、年減約 13.63%，但 2026 年前 5 月累計營收約新台幣 32.55 億元、年增約 1.12%；這顯示短期出貨節奏仍可能波動，不能單月外推全年。2026-2028 展望中，除已揭露的 2025 計畫外，較遠年度屬依強韌電網、離岸風電、再生能源、科技廠建置與電氣化趨勢所做的研究推估，非公司正式財測。
產業上下游
- 國際銅材／電解銅板供應商 主要原料電解銅板來自國際市場及日本等地，年報稱 80% 以上簽長期採購合約；未揭露具體供應商名稱，多數非台股掛牌或無法確認。
- 國內裸銅線加工／銅線供應商 裸銅線主要向國內數家採購或委託加工，年報未列明公司名稱；屬上游導體材料供應鏈。
- 南亞塑膠工業股份有限公司 1303 年報列為 PVC 粉、可塑劑等副料主要供應商之一，為台股上市公司。
- 華夏海灣塑膠股份有限公司 年報列為 PVC 粉、可塑劑主要供應商之一；名稱與台股華夏塑膠體系可能相關，但本研究未能從原文確認實際掛牌主體，因此 stock_id 保守填 null。
- 美國、日本、韓國國際 XLPE 粒供應商 XLPE 粒來自美國、日本、韓國等國際知名廠商，年報未揭露具體公司；多數非台股掛牌或無法確認。
- 台灣電力公司 電力電纜重要終端需求來源，涉及輸配電、強韌電網、發電機組、高壓／特高壓電纜與台電相關標案；台電非台股上市櫃公司。
- 台灣中油股份有限公司 年報風險段落提及電力線纜銷貨除台電外尚有中油等機關用戶；中油非台股上市櫃公司。
- 台鐵與捷運工程單位 公司短期計畫包含爭取台鐵電車線系統改善、捷運與交通建設案件；相關機關或工程業主非台股掛牌。
- 火力、水力、風力、太陽能與儲能電廠業主／工程商 電力電纜、太陽能電纜、風力發電陸纜、防鼠蟻與特高壓電纜終端應用；具體客戶多依專案而定，年報未逐名揭露。
- 建築業、公共工程、醫療院所與社會住宅工程 建築線、低煙無毒、耐燃、消防與公共場所配線需求來源；包含公民營工程及經代銷據點，未揭露具體上市櫃客戶。
- 科技電子廠、鋼鐵廠、石化廠與重電業 公司積極爭取高科技電子廠建廠、鋼鐵／石化汰舊更新與重電業合作，帶動特殊電纜、特高壓與低煙低鹵產品需求；具體客戶未揭露。
競爭對手
- 華新麗華股份有限公司 1605 台股上市電線電纜與銅材相關大廠，與宏泰在電力電纜、線材與電力基礎建設需求上具同業競爭關係。
- 華榮電線電纜股份有限公司 1608 台股上市電線電纜廠，產品涵蓋電力、通信與相關線纜，為宏泰同業。
- 大亞電線電纜股份有限公司 1609 台股上市電線電纜廠，布局電線電纜、電力基礎建設與綠能相關業務，為宏泰主要同業之一。
- 台一國際股份有限公司 1613 台股上市線纜與銅材相關公司，與宏泰在電線電纜市場有競爭。
- 大山電線電纜股份有限公司 1615 台股上市電線電纜廠，產品與建築、電力及工程市場重疊。
- 億泰電線電纜股份有限公司 1616 台股上市電線電纜業者，與宏泰同屬電器電纜產業。
- 合機電線電纜股份有限公司 1618 台股上市電線電纜與電力工程相關公司，於電力電纜與工程市場具競爭或專案競標關係。
- 華電聯網股份有限公司 1603 台股上市電線電纜與弱電／系統整合相關公司，部分線纜與工程應用市場可能重疊。
資料來源（10）
本段公司基本資料整理自公開資訊（公司年報、財報、新聞與法人報告），非 finlab 回測數據；2025–2028 展望含前瞻推估，僅供參考。
關於宏泰（1612）的常見問題
- 宏泰(1612)現在可以買嗎？
- 本頁不提供買賣建議，只整理截至 2026-07-28 的數據現況：品質中上、估值偏便宜、外資賣超，暫無量化訊號觸發。各項證據的歷史統計見本頁段落，投資一定有風險，進場前請自行評估。
- 宏泰股價合理嗎？本益比多少？
- 截至 2026-07-28 收盤 30.5 元，本益比 10.2、股價淨值比 1.2。目前本益比位於 2013 年以來自身分佈的第 8 百分位，歷史上同區間的後續報酬統計見「歷史證據」段。
- 宏泰的每股盈餘（EPS）大約是多少？
- 以收盤價 30.5 元與本益比 10.2 回推，宏泰近四季合計 EPS 約 3.0 元。此為市場數據回推的近似值，精確數字以公司財務報告為準。
方法與限制
- 所有報酬以還原股價（etl:adj_close）計算，已還原除權息與股票分割。
- 超額報酬以發行量加權股價報酬指數（含息）為基準。
- 估值位階與分位統計以「截至當天為止的自身歷史」滾動計算，不使用未來資訊。
- 營收訊號的事件日對齊到公告截止日後第一個交易日，避免提前用到尚未公開的資訊。
- 事件樣本之間日期可能重疊，統計僅描述歷史分布，樣本數較少時參考價值有限。
本頁內容為歷史資料統計與教育用途，不構成投資建議。投資一定有風險，過去績效不代表未來表現，交易前請自行評估並承擔風險。