微矽電子-創 8162
收盤 11/5
- 開盤
- 58.00
- 最高
- 58.00
- 最低
- 53.80
- 昨收
- 59.00
- 成交量
- 190 張
- 成交值
- 1055.08萬
- 振幅
- 7.12%
- 市值
- 37.03億
- 本益比
- 38.8
- 淨值比
- 2.5
- 殖利率
- 2.78%
- 近四季 EPS
- 1.40
- 月營收年增
- +8.7%
- 外資持股
- 1.23%
微矽電子-創可以買嗎？先看體質與估值定位
動能良好；估值偏貴。
近 240 日報酬 50.9%，高於全市場 85% 的個股；本益比 38.8 倍，高於全市場 82% 的個股。
估值 偏貴 殖利率良好，但本益比昂貴。
品質 中性 營業利益率良好，但ROE普通。
成長 中性 月營收年增率普通。
動能 良好 近 240 日報酬頂尖，近 60 日報酬良好。
籌碼 中性 外資 20 日買超強度普通。
微矽電子-創（8162）今日重點
微矽電子-創（8162）合理價估算與歷史估值定位
以 11/5 收盤價 53.90 元計算 · 夜間更新 22:12
三種方法的換算與說明
三種方法換算的價位
色帶＝慣常價位區間，短線＝中位換算，圓點＝模型應得價，直線＝現價。
依獲利能力、營收動能、公司規模與毛利率對同業推算，微矽電子-創的應得價約 40 元；加上微矽電子-創自己長期的溢價習慣後，慣常區間為 33.7 至 56.5 元，現價位於慣常區間之內。調整基本面後，微矽電子-創目前比全市場約 72% 的股票貴（同業中約比 74% 貴）。
目標價？本頁不提供喊價式目標價：估值能判斷的是相對貴或便宜，無法預測價格何時收斂，實測估值偏離在 60 日內平均僅收斂約 3%。上面的換算價是可重現的估值定位，把它當成價格承諾就過度解讀了。
這些數字可用 finlab 套件重現：看安裝教學 →以上為統計換算與歷史評價定位，非投資建議；投資一定有風險，進場前請自行評估。
- 同業模型應得價
- 40 元 含自身溢價習慣的區間 33.7–56.5 元
微矽電子-創（8162）EPS 與獲利能力
微矽電子-創 2026 年第 3 季每股盈餘（EPS）0.70 元，近四季合計 1.40 元，2025 年全年 EPS 1.56 元。
2026 年第 3 季毛利率 30.6%、營業利益率 15.6%、稅後淨利率 12.9%、單季 ROE 3.3%。
| 季別 | EPS | 毛利率 | 營業 | 稅後 | ROE |
|---|---|---|---|---|---|
| 2026 年第 3 季 | 0.70 | 30.6% | 15.6% | 12.9% | 3.3% |
| 2026 年第 2 季 | 0.54 | 22.6% | 9.8% | 11.2% | 2.7% |
| 2026 年第 1 季 | 0.12 | 17.5% | 3.6% | 2.8% | 0.6% |
| 2025 年第 4 季 | 0.04 | 16.7% | -0.4% | 0.9% | 0.2% |
| 2025 年第 3 季 | 0.64 | 28.1% | 14.0% | 12.7% | 3.0% |
| 2025 年第 2 季 | 0.58 | 30.9% | 16.0% | 11.8% | 2.8% |
| 2025 年第 1 季 | 0.30 | 23.6% | 8.1% | 6.9% | 1.5% |
| 2024 年第 4 季 | 0.49 | 22.4% | 5.9% | 11.3% | 2.4% |
歷年全年 EPS
- 2025 年1.56 元
- 2024 年1.28 元
EPS、獲利率與 ROE 取自公司公告的合併財務報告（單季數字），單位為新台幣。本段只整理數據現況，不構成投資建議。
微矽電子-創（8162）月營收
微矽電子-創 2026 年 9 月營收 1.17 億元，較去年同月成長 8.7%；近 12 個月中有 7 個月年增率為正。
逐月營收明細（12 個月）
| 月份 | 營收 | 去年同月 |
|---|---|---|
| 2026 年 9 月 | 1.17 | +8.7% |
| 2026 年 8 月 | 1.26 | +5.3% |
| 2026 年 7 月 | 1.26 | +3.8% |
| 2026 年 6 月 | 1.15 | -2.1% |
| 2026 年 5 月 | 1.15 | -3.9% |
| 2026 年 4 月 | 1.04 | +0.9% |
| 2026 年 3 月 | 1.11 | +2.3% |
| 2026 年 2 月 | 0.79 | -19.5% |
| 2026 年 1 月 | 0.93 | +2.4% |
| 2025 年 12 月 | 0.97 | -1.0% |
| 2025 年 11 月 | 0.96 | +3.8% |
| 2025 年 10 月 | 0.95 | -9.4% |
月營收取自每月 10 日前的營收公告，單位為新台幣。本段只整理數據現況，不構成投資建議。
微矽電子-創（8162）股利政策、配息與殖利率
微矽電子-創近 12 個月已除息的現金股利合計 1.50 元，交易所以 2026-11-05 收盤價計算的殖利率為 2.78%，2026 年已除息 1 次、現金股利合計 1.50 元。
近五年中有 4 年配發現金股利，最近一次除息日為 2026-06-17（114年），年度合計最早可回溯到 2023 年。
歷年股利合計（4 年）
| 除息 | 現金股利 | 次數 |
|---|---|---|
| 2026 年 | 1.50 | 1 |
| 2025 年 | 1.00 | 1 |
| 2024 年 | 0.50 | 1 |
| 2023 年 | 1.50 | 1 |
近期除息紀錄（4 次）
| 除息日 | 股利所屬 | 現金股利 |
|---|---|---|
| 2026-06-17 | 114年 | 1.50 |
| 2025-06-18 | 113年 | 1.00 |
| 2024-07-04 | 112年 | 0.50 |
| 2023-07-17 | 111年 | 1.50 |
股利以除息（權）交易日歸入年度，金額含盈餘分配與公積發放；殖利率為交易所依最近一年已發放股利與當日收盤價公告的數字，與未來配息無關。本段只整理數據現況，不構成投資建議。
微矽電子-創（8162）三大法人買賣超與融資融券
截至 2026-11-05，三大法人近 5 個交易日合計賣超微矽電子-創 149 張（外資 -164、投信 0、自營商 +15），近 20 個交易日合計賣超 14 張，已連續 3 日賣超。
融資餘額 2,020 張，近 20 日減少 39 張，融券餘額 2 張（近 20 日減少 1 張），融資使用率 11.8%（截至 2026-11-05）。
| 日期 | 外資 | 投信 | 自營商 | 合計 | 融資餘額 | 融券餘額 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 11-05 | -18 | 0 | +6 | -12 | 2,020 | 2 |
| 11-04 | -43 | 0 | 0 | -43 | 2,028 | 2 |
| 11-03 | -68 | 0 | +17 | -51 | 1,995 | 2 |
| 11-02 | +31 | 0 | -3 | +28 | 1,987 | 2 |
| 10-30 | -66 | 0 | -5 | -71 | 1,988 | 2 |
更早 15 個交易日
| 日期 | 外資 | 投信 | 自營商 | 合計 | 融資餘額 | 融券餘額 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 10-29 | +57 | 0 | +2 | +59 | 2,016 | 2 |
| 10-28 | +84 | 0 | +21 | +105 | 1,981 | 2 |
| 10-27 | +17 | 0 | -1 | +17 | 1,989 | 2 |
| 10-22 | -38 | 0 | +3 | -35 | 2,008 | 2 |
| 10-21 | +11 | 0 | 0 | +11 | 1,991 | 2 |
| 10-20 | +14 | 0 | -7 | +7 | 1,954 | 12 |
| 10-19 | +15 | 0 | +2 | +17 | 1,942 | 12 |
| 10-16 | -30 | 0 | 0 | -30 | 1,972 | 12 |
| 10-15 | -28 | 0 | 0 | -28 | 1,967 | 12 |
| 10-14 | -16 | 0 | -4 | -20 | 1,973 | 12 |
| 10-13 | -46 | 0 | +6 | -40 | 1,948 | 5 |
| 10-12 | -135 | 0 | +8 | -127 | 1,922 | 3 |
| 10-08 | +150 | 0 | -1 | +149 | 1,868 | 3 |
| 10-07 | +3 | 0 | +4 | +7 | 2,041 | 3 |
| 10-06 | +35 | 0 | +8 | +43 | 2,059 | 3 |
買賣超單位為張（1 張 = 1,000 股），外資含外資自營商，自營商含自行買賣與避險部位；融資融券餘額為交易所盤後公告值。法人動向是籌碼現況，不等於後續漲跌方向，本段不構成投資建議。
微矽電子-創（8162）同業比較與追蹤
記下你的判斷
12/3 收盤時，微矽電子-創會跑贏 0050 嗎？
以 11/5 收盤起算，到期用含息收盤價自動對答案，紀錄只存在這部瀏覽器。這是判斷練習，不是投資建議。
微矽電子-創（8162）主力分點與大戶籌碼
主力派發中 — 偏空
窗口 2026-06-05 起 · 股價 -24% · 分點至 2026-11-05· 集保至 2026-10-30
- 最大持有者元大-新營 自起點累積 217 張（已賣 0%），近期略減
- 主要派發者群益金鼎-天母 峰值囤過 711 張、已倒 43%，剩 408 張、近期停手
- 集保大戶（絕對持股）千張大戶佔比 -1.63pp、中實戶人數 +1 戶、散戶佔比 +0.55pp，集中度維穩
- 外資避險型分點淨空淨空 -87 張（依分點身分推估、多為對沖，未必看空——非個案確認）
看分點庫存與集保大戶明細
承接
- 元大-新營 +217
- 致和-高雄 +206
- 群益金鼎-士林 +120
- 永豐金-板盛 +99
- 群益金鼎-敦南 +98
- 康和-新竹 +90
派發
- 群益金鼎-天母 剩 408
- 凱基-台北 剩 147
- 台灣摩根士丹利 剩 21
- 統一 剩 72
- 新光 剩 69
- 台新 剩 57
交易台
- 凱基-中壢 -194
- 合庫-新竹 -144
- 永豐金證券 -140
- 國票-九鼎 -132
方向偏弱：大戶佔比下降，散戶佔比上升。
描述籌碼流向，非投資建議。分點僅揭露量大分點、約 1 日遞延；集保為週頻。庫存為自起點的相對重建，非絕對持股。交易台之避險/隔日沖分類係依分點身分推估，非個案確認；淨空未必代表看空。
微矽電子-創（8162）量化訊號回測
量化分析預計 22:10 更新
這個訊號在全市場是否站得住腳
「月營收年增率 ≥ 20%」過去 246 個月，每月平均約 409 檔個股符合條件；這些個股之後 60 個交易日的還原股價報酬，等權平均為 6.94%，平均贏過大盤 2.22 個百分點，在 63.0% 的月份中跑贏發行量加權股價報酬指數。
每月對全市場符合訊號的股票取等權平均前瞻 60 日還原報酬，再對月份平均；超額相對發行量加權股價報酬指數
更多歷史統計：目前未成立的訊號（歷史統計供參）
目前未成立的訊號（歷史統計供參）
這些訊號現在沒有發生，列出歷史樣本以供對照
股價創 252 日新高（突破日）
未觸發還原股價首次站上過去 252 個交易日最高；20 日內重複觸發只計一次
月營收年增率 ≥ 20%（公告截止日起算）
未觸發單月營收年增率達 20% 以上；事件日為公告截止日後第一個交易日，避免提前用到未公告資訊
歷史 10 次，觸發後 60 日平均 +1.6%，勝率 60.0%，平均贏大盤 -7.8 個百分點。
外資連續買超滿 5 個交易日
未觸發外資（不含自營商）買賣超連續 5 日為正，事件日為第 5 日；20 日內重複觸發只計一次
歷史 7 次，觸發後 60 日平均 +15.8%，勝率 42.9%，平均贏大盤 +1.7 個百分點。
請 AI 幫我看這檔
複製提示詞，整理近期事件、歷史反應與研究摘要。
告訴你的AI：
請研究 微矽電子-創（8162），依本頁整理近期事件、歷史反應、資料日期與風險，請讀：https://finlab.finance/setup?relatedUrl=/stocks/8162
微矽電子-創（8162）做什麼？公司簡介與主要業務
公司簡介
微矽電子股份有限公司成立於1987年8月11日，股票代號8162，為臺灣證券交易所創新板上市普通股，掛牌日期為2024年3月7日。公司總部與竹東廠位於新竹縣竹東鎮沿河街395號，竹南廠位於苗栗縣竹南鎮友義路230號。董事長兼總經理為張秉堂，發言人為王志成。依公司投資人專區與2025年股東會年報，實收資本額為新臺幣687,020,000元，流通在外普通股68,702,000股。2025年度營業收入為新臺幣1,274,773仟元，年增19.79%；營業利益126,380仟元；稅後淨利107,541仟元；每股盈餘1.57元。2026年3月31日員工合計585人，2025年底員工598人。2026年3月30日前十大主要股東包括大日月投資有限公司21.54%、張秉堂8.05%、鄭羅玉嬌4.90%、曾雄亮4.51%、邵世祥3.95%、邵涵琳2.90%、葉秀2.17%、張可兒1.91%、辰謙投資有限公司1.88%、辰真投資有限公司1.78%。
主要業務
公司為專業半導體測試與後段整合服務商，核心定位是以功率元件與電源管理IC為主的利基型封測服務。主要服務包括晶圓測試CP、成品測試FT、探針卡製造、晶圓正面金屬鍍膜FSM、晶圓背面研磨與金屬鍍膜BGBM、晶圓切割、晶粒挑揀、晶粒捲帶及WLCSP-DPS封裝。主要測試產品涵蓋PMIC、MOSFET、IGBT、Diode、MCU、氮化鎵GaN、碳化矽SiC與矽電容等。2025年依營業項目分，半導體測試922,394仟元、占72.36%；其他服務352,379仟元、占27.64%；公司法說簡報進一步拆分為半導體測試72%、晶圓薄化21%、半導體封裝7%。依產品製程分，2025年電源管理IC測試約51%、MOSFET晶圓薄化與測試約33%、第三代半導體測試約9%、半導體封裝約7%。銷售地區以台灣內銷為主，2025年內銷1,158,750仟元、占90.90%；外銷116,023仟元、占9.10%，其中美洲6.77%、亞洲2.12%、歐洲0.21%。公司商業模式為接受IC設計、IDM、晶圓廠或模組/系統客戶委外，提供測試、薄化、切割、挑揀、封裝等一站式服務，降低客戶分段委外的物流、交期與管理成本。年報揭露2025年最大銷貨客戶A公司占營收24.08%，主要從事電源管理IC設計及銷售，但未揭露實名。
展開全文
2025–2028 展望、產業上下游、競爭對手
2025–2028 展望
2025年公司營收12.75億元、年增約20%，主要受惠PC/NB回溫、伺服器/HPC與DDR5需求、散熱風扇馬達驅動與高功率電源應用帶動MOSFET需求，以及無人機、機器人、伺服器應用帶動GaN需求。2026年公司展望偏正向：年報指出在通膨趨緩、半導體庫存去化落底、新製程、新產品與新客戶帶動下，預估營運將持續成長；法說簡報指出PMIC、MOSFET、GaN需求可望推升2026年業績。中長期至2028年的成長動能主要來自AI資料中心與HPC功耗上升、HVDC高壓直流電源架構帶動GaN/SiC、AI PC/NB與邊緣AI帶動電源管理IC、MOSFET與功率元件需求；GaN應用延伸至低軌衛星、AI伺服器、資料中心、BBU、機器人、無人機、快速充電器與家電；SiC受電動車、再生能源、儲能等應用支撐。公司新產品與新技術包括FSM晶圓正面金屬鍍膜小量量產、Taiko Wafer BGBM支援50um超薄MOSFET晶圓、矽電容後段製程客戶驗證與小量量產、功率模組成品測試與Burn-in測試、無塵室擴建，以及1700V高壓SiC功率元件測試、38um超薄晶圓薄化、正面厚銅與Polyimide等技術。主要風險包括半導體景氣循環造成產能利用率波動、封測設備資本支出與折舊壓力、貴金屬價格上漲影響晶圓薄化毛利率、主要客戶產品轉型造成短期訂單波動、DRAM缺貨影響DDR5相關類比IC訂單、中國大陸半導體自主化競爭、創新板股票流動性與波動風險。2027至2028年度營收或獲利數字公司未公開財測，本段對2027至2028的描述為依公司法說、年報與產業趨勢推估。
產業上下游
- 晶圓廠與IC設計公司（未逐一揭露） 公司在年報與證交所文章中說明與國內外多家晶圓廠及IC設計公司合作，並以晶圓測試、薄化、封裝服務承接其後段需求；官方資料未逐一揭露名稱。
- 甲公司 年報揭露2025年主要進貨供應商甲公司占進貨淨額20.87%，主要進貨項目為生產性物料且包含製程所需貴金屬；未揭露實名，故stock_id為null。
- 乙公司 年報揭露2025年主要進貨供應商乙公司占進貨淨額11.03%；未揭露實名，故stock_id為null。
- A公司 年報揭露2025年最大銷貨客戶A公司占銷貨淨額24.08%，主要從事電源管理IC設計及銷售；未揭露實名，故stock_id為null。
- IC設計公司、IDM、模組廠與系統廠（未逐一揭露） 公司服務終端包括PMIC、MOSFET、GaN、SiC、IGBT、MCU等晶片客戶，應用於PC/NB、伺服器/HPC、DDR5、AI資料中心、無人機、機器人、低軌衛星、車用電子、網通、工業自動化、快充與家電；官方資料多以客戶類型與應用揭露，未逐一揭露實名。
競爭對手
- 力成科技 6239 台股上市封測廠，MoneyDJ列為IC測試競爭對手之一。
- 久元電子 6261 台股上市櫃IC測試與切割挑揀服務商，MoneyDJ列為IC測試競爭對手之一。
- 台星科 3265 台股上市櫃半導體測試服務商，MoneyDJ列為IC測試競爭對手之一。
- 立衛科技 5344 台股上市櫃半導體測試相關廠商，MoneyDJ列為IC測試競爭對手之一。
- 京元電子 2449 台股上市IC測試大廠，公開說明書採樣同業之一，MoneyDJ亦列為競爭對手。
- 欣銓科技 3264 台股上櫃半導體測試服務商，MoneyDJ列為IC測試競爭對手之一。
- 矽格 6257 台股上市封測廠，公開說明書採樣同業之一，MoneyDJ亦列為競爭對手。
- 南茂科技 8150 台股上市封測廠，MoneyDJ列為IC測試競爭對手之一。
- 華東科技 8110 台股上市封測廠，MoneyDJ列為IC測試競爭對手之一。
- 超豐電子 2441 台股上市封測廠，MoneyDJ列為IC測試競爭對手之一。
- 逸昌科技 3567 台股上市櫃IC測試相關廠商，MoneyDJ列為IC測試競爭對手之一。
- 福懋科技 8131 台股上市封測廠，MoneyDJ列為IC測試競爭對手之一。
- 昇陽半導體 8028 台股上市半導體晶圓薄化、再生晶圓及相關服務商，公開說明書採樣同業之一。
本段公司基本資料整理自公開資訊（公司年報、財報、新聞與法人報告），非 finlab 回測數據；2025–2028 展望含前瞻推估，僅供參考。
關於微矽電子-創（8162）的常見問題
微矽電子-創(8162)現在可以買嗎？
本頁不提供買賣建議，只整理截至 2026-11-05 的數據現況：動能良好；估值偏貴，暫無量化訊號觸發。各項訊號的歷史統計見本頁「量化訊號回測」段，投資一定有風險，進場前請自行評估。
微矽電子-創股價合理嗎？本益比多少？
截至 2026-11-05 收盤 53.9 元，本益比 38.8、股價淨值比 2.5。
微矽電子-創的每股盈餘（EPS）是多少？
微矽電子-創 2026 年第 3 季單季 EPS 0.70 元，近四季合計 1.40 元，2025 年全年 1.56 元。逐季 EPS、毛利率與淨利率見本頁「EPS 與獲利能力」段。
微矽電子-創最新月營收表現如何？
微矽電子-創 2026 年 9 月營收 1.17 億元，較去年同月成長 8.7%。近 12 個月的逐月營收與年增率見本頁「月營收」段。
微矽電子-創配息多少？殖利率多少？
微矽電子-創近 12 個月已除息的現金股利合計 1.50 元，交易所公告殖利率 2.78%（截至 2026-11-05）；2026 年現金股利合計 1.50 元、除息 1 次。歷年股利與每次除息日見本頁「股利政策、配息與殖利率」段，殖利率依過去股利計算，與未來配息無關。
微矽電子-創外資最近是買超還是賣超？
截至 2026-11-05，三大法人近 5 個交易日合計賣超微矽電子-創 149 張（外資 -164、投信 0、自營商 +15 張），近 20 日合計賣超 14 張；融資餘額 2,020 張。逐日買賣超與融資融券見本頁「三大法人買賣超與融資融券」段，法人動向是籌碼現況，不等於後續漲跌方向。
方法與限制
- 所有報酬以還原股價（etl:adj_close）計算，已還原除權息與股票分割。
- 超額報酬以發行量加權股價報酬指數（含息）為基準。
- 估值位階與分位統計以「截至當天為止的自身歷史」滾動計算，不使用未來資訊。
- 營收訊號的事件日對齊到公告截止日後第一個交易日，避免提前用到尚未公開的資訊。
- 事件樣本之間日期可能重疊，統計僅描述歷史分布，樣本數較少時參考價值有限。
本頁內容為歷史資料統計與教育用途，不構成投資建議。投資一定有風險，過去績效不代表未來表現，交易前請自行評估並承擔風險。