紅馬-KY 2928
- 品質
- 偏弱
- 估值
- 偏貴
紅馬-KY可以買嗎？先看體質與估值定位
-
獲利能力偏弱。營業利益率僅勝過全市場約 19% 的個股。最新一季 ROE 約 -14.3%。
-
估值偏貴。本益比落在全市場第 81 百分位，比多數個股貴。以自身歷史看，目前本益比約在第 76 百分位。
估值
偏弱3 項指標都昂貴。
品質
偏弱2 項指標都落後。
成長
中性月營收年增率良好。
動能
中性這個構面沒有可比較的市場資料。
籌碼
中性這個構面沒有可比較的市場資料。
今天有什麼變化？
資料日 2026-09-21，與前一交易日 2026-09-18 相比
量化訊號歷史證據區的事件訊號數，每個交易日盤後重算
1 日漲跌還原股價，收盤對收盤
5 日漲跌近 5 個交易日累積漲跌
20 日漲跌近 20 個交易日累積漲跌，約一個月
融資使用率融資餘額佔融資限額比例，越高代表散戶槓桿越重
紅馬-KY（2928）EPS 與獲利能力
紅馬-KY 2021 年第 2 季每股盈餘（EPS）-1.73 元，近四季合計 -0.50 元，2020 年全年 EPS -1.61 元。
2021 年第 2 季毛利率 32.1%、營業利益率 -4.0%、稅後淨利率 -9.8%、單季 ROE -14.3%。
| 季別 | EPS（元） | 毛利率 | 營業利益率 | 稅後淨利率 | ROE |
|---|---|---|---|---|---|
| 2021 年第 2 季 | -1.73 | 32.1% | -4.0% | -9.8% | -14.3% |
| 2021 年第 1 季 | 0.36 | 25.7% | 4.1% | 0.9% | 8.6% |
| 2020 年第 4 季 | 2.05 | 26.1% | 3.9% | 4.4% | 21.5% |
| 2020 年第 3 季 | -1.18 | 26.9% | -10.9% | -5.5% | -13.1% |
| 2020 年第 2 季 | -4.41 | 25.8% | -13.8% | -20.7% | -35.2% |
| 2020 年第 1 季 | 1.93 | 34.7% | 8.7% | 4.6% | 13.4% |
| 2019 年第 4 季 | 3.30 | 38.6% | 8.2% | 7.4% | 27.4% |
| 2019 年第 3 季 | -0.07 | 43.7% | -0.3% | -0.3% | -0.6% |
歷年全年 EPS
- 2020 年-1.61 元
- 2019 年3.79 元
- 2018 年-15.40 元
- 2017 年2.63 元
- 2016 年4.27 元
月營收（截至 2021 年 9 月）
紅馬-KY 2021 年 9 月營收 4.21 億元，較去年同月成長 15.2%；近 12 個月中有 5 個月年增率為正。
| 月份 | 營收（億元） | 去年同月增減 |
|---|---|---|
| 2021 年 9 月 | 4.21 | +15.2% |
| 2021 年 8 月 | 3.39 | +4.7% |
| 2021 年 7 月 | 3.54 | -0.0% |
| 2021 年 6 月 | 2.99 | -11.0% |
| 2021 年 5 月 | 2.73 | -23.0% |
| 2021 年 4 月 | 2.38 | -23.4% |
| 2021 年 3 月 | 3.86 | +7.2% |
| 2021 年 2 月 | 4.18 | -21.5% |
| 2021 年 1 月 | 11.24 | +4.3% |
| 2020 年 12 月 | 12.38 | +33.0% |
| 2020 年 11 月 | 5.41 | -18.8% |
| 2020 年 10 月 | 4.49 | -11.0% |
EPS、獲利率與 ROE 取自公司公告的合併財務報告（單季數字），月營收取自每月 10 日前的營收公告，單位為新台幣。本段只整理數據現況，不構成投資建議。
紅馬-KY（2928）股利政策與殖利率
紅馬-KY近五年沒有股利分派公告，交易所公告殖利率為 0.00%（2021-10-13）。
股利以除息（權）交易日歸入年度，金額含盈餘分配與公積發放；殖利率為交易所依最近一年已發放股利與當日收盤價公告的數字，與未來配息無關。本段只整理數據現況，不構成投資建議。
紅馬-KY（2928）三大法人買賣超與融資融券
截至 2021-10-13，三大法人近 5 個交易日合計賣超紅馬-KY 2 張（外資 -2、投信 0、自營商 0），近 20 個交易日合計買超 27 張，已連續 2 日買超。
融資餘額 0 張，近 20 日減少 16 張，融券餘額 0 張（近 20 日增加 0 張），融資使用率 0.0%（截至 2021-10-21）。
| 日期 | 外資 | 投信 | 自營商 | 合計 | 融資餘額 | 融券餘額 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 10-13 | +3 | 0 | 0 | +3 | 0 | 0 |
| 10-04 | +7 | 0 | 0 | +7 | 3 | 0 |
| 09-27 | -6 | 0 | 0 | -6 | 8 | 0 |
| 09-24 | -4 | 0 | 0 | -4 | 12 | 0 |
| 09-23 | -2 | 0 | 0 | -2 | 16 | 0 |
| 09-13 | +4 | 0 | 0 | +4 | — | — |
| 09-02 | +5 | 0 | 0 | +5 | — | — |
| 08-31 | +8 | 0 | 0 | +8 | — | — |
| 08-30 | +6 | 0 | 0 | +6 | — | — |
| 08-27 | +1 | 0 | 0 | +1 | — | — |
| 08-26 | +5 | 0 | 0 | +5 | — | — |
| 08-25 | -39 | 0 | 0 | -39 | — | — |
| 08-23 | -2 | 0 | 0 | -2 | — | — |
| 08-20 | +3 | 0 | 0 | +3 | — | — |
| 08-11 | +1 | 0 | 0 | +1 | — | — |
| 08-10 | -9 | 0 | 0 | -9 | — | — |
| 08-05 | +9 | 0 | 0 | +9 | — | — |
| 08-04 | +37 | 0 | 0 | +37 | — | — |
| 08-03 | -24 | 0 | 0 | -24 | — | — |
| 08-02 | +24 | 0 | 0 | +24 | — | — |
買賣超單位為張（1 張 = 1,000 股），外資含外資自營商，自營商含自行買賣與避險部位；融資融券餘額為交易所盤後公告值。法人動向是籌碼現況，不等於後續漲跌方向，本段不構成投資建議。
歷史證據：接下來通常怎麼走
估值位階與後續報酬
把這檔股票每天的本益比，換算成「截至當天為止的自身歷史百分位」，再看不同估值位階之後 240 個交易日的還原股價報酬。
| 本益比百分位區間 | 樣本日數 | 240 日平均報酬 | 中位數 | 上漲機率 | 平均超額（對大盤） |
|---|---|---|---|---|---|
| 0-20 | 0 | 樣本不足 | |||
| 20-40 | 0 | 樣本不足 | |||
| 40-60 | 0 | 樣本不足 | |||
| 60-80 現在在這裡 | 0 | 樣本不足 | |||
| 80-100 | 0 | 樣本不足 | |||
百分位以當天為止的自身歷史滾動計算（expanding），不含未來資訊；前瞻報酬為還原股價 240 交易日。樣本日重疊，僅供分布參考。
目前本益比約 38.67，落在自身歷史第 76.2 百分位，屬於 60-80 區間。
估值 × 動能的歷史對照
把自身歷史的每一天，依估值位階（本益比自身歷史三分位）與 60 日動能方向分成六格，看各情境之後 120 個交易日的還原股價報酬。
(0 天)
(0 天)
(0 天)
(0 天)
(0 天)
(0 天)
天數：歷史上落在此情境的交易日天數；報酬為還原股價計算，不含交易成本。60 日動能：以此股過去 60 個交易日的股價方向判斷，向上代表近期上漲趨勢，向下代表近期下跌趨勢。
這個訊號在全市場是否站得住腳
「月營收年增率 ≥ 20%」過去 245 個月，每月平均約 406 檔個股符合條件；這些個股之後 60 個交易日的還原股價報酬，等權平均為 6.95%，平均贏過大盤 2.25 個百分點，在 63.7% 的月份中跑贏發行量加權股價報酬指數。
每月對全市場符合訊號的股票取等權平均前瞻 60 日還原報酬，再對月份平均；超額相對發行量加權股價報酬指數
目前未成立的訊號（歷史統計供參）
這些訊號現在沒有發生，列出歷史樣本以供對照
股價創 252 日新高（突破日）
未觸發還原股價首次站上過去 252 個交易日最高；20 日內重複觸發只計一次
月營收年增率 ≥ 20%（公告截止日起算）
未觸發單月營收年增率達 20% 以上；事件日為公告截止日後第一個交易日，避免提前用到未公告資訊
歷史 22 次，觸發後 60 日平均 +8.93%，勝率 45.5%，平均贏大盤 +4.3 個百分點。
外資連續買超滿 5 個交易日
未觸發外資（不含自營商）買賣超連續 5 日為正，事件日為第 5 日；20 日內重複觸發只計一次
歷史 17 次，觸發後 60 日平均 -2.31%，勝率 23.5%，平均贏大盤 -6.76 個百分點。
帶著上方證據，繼續研究紅馬-KY。
帶入 Studio 研究 ↗請 AI 幫我看這檔
複製提示詞，整理近期事件、歷史反應與研究摘要。
告訴你的AI：
請研究 紅馬-KY（2928），依本頁整理近期事件、歷史反應、資料日期與風險。，請讀：https://finlab.finance/setup?relatedUrl=/stocks/2928
關於紅馬-KY（2928）的常見問題
- 紅馬-KY(2928)現在可以買嗎？
- 本頁不提供買賣建議，只整理截至 2026-09-21 的數據現況：品質偏弱、估值偏貴、暫無量化訊號觸發。各項證據的歷史統計見本頁段落，投資一定有風險，進場前請自行評估。
- 紅馬-KY股價合理嗎？本益比多少？
- 截至 2026-09-21 收盤 31.85 元，本益比 38.7、股價淨值比 3.8。目前本益比位於 2020 年以來自身分佈的第 76 百分位，歷史上同區間的後續報酬統計見「歷史證據」段。
- 紅馬-KY的每股盈餘（EPS）是多少？
- 紅馬-KY 2021 年第 2 季單季 EPS -1.73 元，近四季合計 -0.50 元，2020 年全年 -1.61 元。逐季 EPS、毛利率與淨利率見本頁「EPS 與獲利能力」段。
- 紅馬-KY最新月營收表現如何？
- 紅馬-KY 2021 年 9 月營收 4.21 億元，較去年同月成長 15.2%。近 12 個月的逐月營收與年增率見本頁「EPS 與獲利能力」段。
- 紅馬-KY配息多少？殖利率多少？
- 紅馬-KY近 12 個月沒有除息紀錄，交易所公告殖利率 0.00%（截至 2021-10-13）。歷年股利與每次除息日見本頁「股利政策與殖利率」段，殖利率依過去股利計算，與未來配息無關。
- 紅馬-KY外資最近是買超還是賣超？
- 截至 2021-10-13，三大法人近 5 個交易日合計賣超紅馬-KY 2 張（外資 -2、投信 0、自營商 0 張），近 20 日合計買超 27 張；融資餘額 0 張。逐日買賣超與融資融券見本頁「三大法人買賣超與融資融券」段，法人動向是籌碼現況，不等於後續漲跌方向。
方法與限制
- 所有報酬以還原股價（etl:adj_close）計算，已還原除權息與股票分割。
- 超額報酬以發行量加權股價報酬指數（含息）為基準。
- 估值位階與分位統計以「截至當天為止的自身歷史」滾動計算，不使用未來資訊。
- 營收訊號的事件日對齊到公告截止日後第一個交易日，避免提前用到尚未公開的資訊。
- 事件樣本之間日期可能重疊，統計僅描述歷史分布，樣本數較少時參考價值有限。
本頁內容為歷史資料統計與教育用途，不構成投資建議。投資一定有風險，過去績效不代表未來表現，交易前請自行評估並承擔風險。